O relatório de crédito de uma pessoa conta uma história sobre sua infância.

Uma nova pesquisa, divulgada no mês passado pelo Opportunity Insights de Harvard , mostra que um forte preditor dos hábitos de pagamento de contas de um adulto — o principal determinante das pontuações de crédito — é o ambiente em que ele cresceu. O estudo, baseado em uma amostra de mais de 25 milhões de americanos, revela diferenças ao longo da vida no comportamento de pagamento, que surgem no início da idade adulta, de acordo com raça, cidade natal e classe socioeconômica.

Esses hábitos se mostraram surpreendentemente persistentes à medida que os indivíduos subiam e desciam na escala socioeconômica.

“Acontece que as agências de crédito conseguem aprender algo sobre nós aos 25 anos que é extremamente persistente”, disse o coautor Jamie Fogel , um cientista pesquisador da Opportunity Insights.

Uma pontuação de crédito forte, frequentemente definida como 661 ou superior, é uma ferramenta fundamental para o progresso econômico. Isso significa maior acesso a empréstimos com juros mais baixos para educação, carros, moradia ou abertura de empresas.

Uma classificação sólida também pode abrir outras portas.

“As pontuações de crédito também são usadas para avaliar candidatos a emprego, locatários e até mesmo pessoas que desejam adquirir um seguro”, observou Fogel. “Portanto, a falta de uma boa pontuação pode impedir várias oportunidades de uma só vez.”

Fogel e seus coautores se propuseram a realizar uma análise ambiciosa e abrangente da população sobre as disparidades no acesso ao crédito e as habilidades de gestão financeira que tornam possível o crédito acessível. Registros anonimizados de uma importante agência de crédito foram vinculados a dados do Censo dos EUA e de impostos sobre aproximadamente 1% dos residentes dos EUA.

“Conseguimos obter uma amostra representativa e, ao mesmo tempo, ampliar a análise em grupos específicos”, explicou Fogel.

Para pessoas nascidas entre 1978 e 1985, os dados parentais também foram incorporados. "Isso significa que conseguimos analisar a renda dos pais das pessoas, bem como o local onde cresceram", disse Fogel. "Ambos se mostraram muito importantes."

Os algoritmos de pontuação das agências de crédito, projetados para prever a probabilidade de inadimplência, baseiam-se exclusivamente no histórico recente de pagamentos. As agências são legalmente proibidas de incorporar informações sobre raça, idade, renda e localização. Mas um crescente conjunto de evidências demonstra que as disparidades demográficas ainda persistem.

O novo estudo da OI, com sua abordagem de big data, traz novos insights poderosos. Aos 25 anos, os pesquisadores descobriram que os americanos cujos pais estavam entre os 20% com menor renda tinham uma pontuação de crédito média de 615. Aqueles cujos pais estavam entre os 20% com maior renda tinham uma média de 725.

“A pontuação de crédito dos seus pais é um fator extremamente importante para prever o seu próprio pagamento”, observou Fogel.

Além disso, aos 25 anos, os negros americanos têm uma pontuação de crédito média quase 100 pontos menor que os americanos brancos e 140 pontos menor que os asiáticos americanos.

Além disso, essas disparidades pareciam “quase idênticas” aos 65 anos, disse Fogel.

Controlando a renda, observando apenas aqueles pertencentes ao 25º percentil mais baixo de renda parental, revelou-se uma diferença ainda significativa de 69 pontos entre negros e brancos. E a pontuação de crédito média para negros americanos pertencentes ao 90º percentil mais alto de renda parental é semelhante à de brancos com baixa renda. 

É quase certo que existam disparidades raciais na estabilidade do emprego, acrescentou. "Mas podemos restringir a participação a pessoas que trabalham continuamente na mesma empresa, sem muita volatilidade de renda. Essas disparidades persistem mesmo assim."

Os padrões geográficos mostraram-se igualmente impressionantes, sugerindo que as crianças absorvem lições financeiras pessoais de sua comunidade mais ampla, bem como de seus pais.

Pessoas do Alto Centro-Oeste, Nova Inglaterra e certas áreas do oeste dos EUA têm as pontuações de crédito mais altas e, portanto, se beneficiam de taxas de juros mais baixas. Pessoas da Apalache e de certas partes do Sul têm pontuações mais baixas, com necessidades de empréstimo não atendidas.

Um conjunto de análises mais granulares revelou diferenças hiperlocais. As maiores pontuações de crédito gerais do país (média de 724) foram encontradas no Condado de Bergen, Nova Jersey, do outro lado do Rio Hudson, em relação à cidade de Nova York. Baltimore teve uma média de quase 100 pontos a menos, sendo a localidade com as pontuações mais baixas do país.

Uma análise separada, com foco exclusivo em americanos que cresceram em famílias de baixa renda, confirmou a influência do local nos comportamentos de pagamento. No Brooklyn, americanos brancos de famílias de baixa renda apresentaram as maiores pontuações médias (719), enquanto indivíduos com origens semelhantes na região de Indianápolis apresentaram as menores médias (629).

Também foram esclarecedores os padrões observados em pessoas que se mudaram de um lugar como o Brooklyn para um lugar como Indianápolis, ou vice-versa. Aqueles que se mudaram na primeira infância pareciam mais propensos a absorver os hábitos de pagamento de dívidas da comunidade adotiva. Mas mudar-se na adolescência significava reter mais influências do local de nascimento.

“Não sabemos exatamente o que é”, disse Fogel, “mas realmente há algo que você recebe da sua comunidade que tem um forte efeito no seu comportamento de pagamento”.

No artigo, os coautores também analisam possíveis explicações. Por exemplo, pesquisas anteriores documentam os efeitos comportamentais de longo prazo de traumas econômicos históricos, como o Massacre Racial de Tulsa de 1921 .

Os dados do OI também mostram que os negros americanos e aqueles de áreas com baixa renda têm maior probabilidade de doar dinheiro para familiares e amigos, sendo que os negros americanos também têm menor probabilidade do que os brancos de receber assistência dos pais. De fato, os negros americanos têm maior probabilidade de ajudar os mais velhos.

Correlações com resultados anteriores do OI são especialmente sugestivas. Os padrões geográficos de reembolso, recentemente incorporados ao Atlas de Oportunidades online do OI, refletem trabalhos anteriores que documentam variações regionais e raciais no acesso ao Sonho Americano.

“Os lugares que promovem o pagamento são exatamente os mesmos que promovem a mobilidade ascendente”, observou Fogel. “Podemos ver esses lugares promovendo o pagamento mesmo controlando a renda.”

Os coautores não veem uma solução fácil, observando que o atual sistema de pontuação de crédito subestima as disparidades de pagamento por raça, geografia e classe. Medidas mais precisas provavelmente agravariam as disparidades, escreveram.

Em vez disso, a equipe do OI pediu que mais cientistas sociais examinassem como a raça e o ambiente da infância moldam as habilidades de gestão financeira para a vida.

“Se quisermos melhorar o acesso ao crédito”, disse Fogel, “precisamos realmente entender o que está acontecendo antes do 25º aniversário das pessoas”.